房屋價格節節攀升，很多人一輩子的時間和精力都耗在一套房子上，多少人為了房子產生糾紛，互生嫌隙，親情薄如紙。老了之后，把房子抵押給保險公司，你愿意么?

樓梯響了10年，終于有人下來了。6月23日，中國保監會下發《關于開展老年人住房反向抵押養老保險試點的指導意見》(以下稱《意見》)，決定自7月1日起，在北京、上海、廣州和武漢4地率先開展老年人住房反向抵押養老保險(即“以房養老”)試點，試點期為兩年。

“以房養老”不如買國債?

“以房養老”其實官名叫做“反向抵押貸款”，也稱“老年人住房反向抵押養老保險”，是一種將住房抵押與終身年金相結合股票基金綜合保險的創新型商業養老保險業務。即擁有房屋完全產權的老年人，將其房屋抵押給保險公司，繼續擁有房屋居住權，并按照約定條件，領取養老金直至身故;老人身故后，保險公司獲得抵押房屋處置權，處置所得將優先用于償付養老保險相關費用。這也就是通常說的“以房養老”。

保監會表示，當前我國缺少將社會存量資產轉化為養老資源的有效手段，開展試點盤活老年人房產，有利于豐富老年人的養老選擇。

但是，這種新型養老模式似乎并不被看好。新浪針對網友們對“以房養老”的態度做了一個調查，有九成網友認為“以房養老”荒唐，僅一成網友認為有合理之處。在不少網友激烈的言論中，多數網友認為“無法接受，不確定因素很多且不靠譜”。

中原地產首席分析師張大偉算了一筆賬：以北京為例，如果在城區有一套房產，均售價在300萬元左右。如果將其出售，購買5年期國債，年收益就可以達到16.23萬元。在這種情況下，不僅收益穩定，本金還可以以備不時之需。

保險公司態度謹慎

除了消費者對于該項政策的接受程度有限，事實上，滿足條件的保險公司，態度也較為謹慎，有險企負責人向記者表示，目前尚無試點公司和試點產品的報備。險企人士也表示，盡管擁有了所抵押不動產的處置權，“但是未來老人家一旦去世，房產70年產權到期，房產貶值，房屋維修等多方面的不確定性仍然困擾著保險公司。

《意見》稱，根據保險公司對于投保人所抵押房產增值的處理方式不同，試點產品分為參與型和非參與型反向抵押養老保險產品。其中，參與型產品是指保險公司可參與分享房屋增值收益，通過定期評估，對投保人所抵押房屋價值增長部分，依照合同約定，在投保人和保險公司之間進行分配;而非參與型產品，指保險公司不參與分享房屋增值收益，抵押房屋價值增長全部歸屬于投保人。

一位不愿具名的險企人士向記者透露，如果是參與型，假如以后房價上漲的話，老人可以每個月多拿一定的增值年金，這樣就讓領取的年金提高;如果是非參與型，在房產增值之后，領取的養老金額不會提高，而房產增值部分所帶來的剩余金額將留給繼承人。非參與型從操作層面可能更簡單，更像一個非固定期限的貸款。具體到保險產品，各家保險公司可根據這兩個大的框架來自主設計產品。

事實上，保險公司參與“以房養老”也面臨挑戰。保監會對保險公司參與這項業務提出了很多要求。如在銷售人員管理方面，保監會將適時指導中國保險行業協會建立反向抵押養老保險銷售人員資格考試制度。同時保監會還規定，對于存在銷售誤導行為的銷售人員，一經查實，保險公司必須取消其銷售資格。在銷售過程方面，該《意見》規定，保險公司應當通過錄音、錄像或第三方見證等方式，增強合同簽訂過程的公性、公正性，確保合同體現各方真實意愿表示。

“以房養老第一人”現在后悔了

有專家認為，“以房養老”是金融機構做的生意，是讓有提高養老質量需求的居民，將自有住房反向抵押給金融機構，按時領取養老金。既然是一門“生意”，社區就不應該參與進來。

在成都，鐘大爺被媒體稱為“以房養老第一人”。2012年10月，時年79歲的他與當地社區管理機構簽訂協議，由社區出錢出力，幫鐘大爺養老送終，大爺百年之后，把自己的房子贈送給社區。

然而，日記者回訪鐘大爺，鐘大爺卻說自己后悔了。

成都一環路北一小院只有2個單元，設施陳舊，鐘大爺就租住在1單元1樓的樓梯背后。2012年，同社區簽訂遺贈扶養協議不久，鐘大爺就搬到了這里。每個月900元的租金，一直由社區代管的“鐘大爺專賬”支出。

據媒體報道，鐘大爺原有一套20多米的老房子，是過世母親留下的單位公房。一直未婚的他沒有子女，兄弟姐妹也先后去世，侄兒、侄女幾乎不來往。原來的老房子里，堆滿了撿來的瓶瓶罐罐，一個沙發就是睡覺的地方。當時社區為其辦理了低保，一個月有300多元，社區對他主要是“鄰里守望、社區幫扶”為主，逢年過節獻上一點愛心。

2012年，鐘大爺的老房子被劃入“北改”范圍，他也由此獲得一套“公改私”的新房，新房將在原址新建，超過60米。2012年10月，鐘大爺與所在社區(新村河邊街社區)管理機構簽訂協議，協議規定由社區安排人員照顧鐘大爺，管好他的衣食住行，幫其看病就醫。鐘大爺百年之后，將房產過戶給社區，公證人員在現場做了公證。

鐘大爺對記者說，簽訂協議后，他的生活質量并沒有得到明顯改善，他實際上沒有用到社區的錢，自己的錢都很難支取。

鐘大爺介紹，搬到這里頭幾個月，他照舊領著低保，“開始說每個月700塊錢生活費，我沒有拿”。目前，他每個月可以領到1000元出頭的“退休工資”，是去年7月在社區幫助下，一次性購買的城鄉居民基本養老保險，購買費用由民政報銷一部分，“鐘大爺專賬”支付10000多元。“他們承諾得好，說生老病死都由他們負責，(拿我的錢)幫我買了保險，叫他們負責嗎?買了‘工資’過后，就沒得人管了。”鐘大爺說，“專賬”里的錢都是他的拆遷補償款和獎金，并非社區給的錢。

站了不多久，鐘大爺說去自己家坐坐，他的腳累了。早年，鐘大爺因為絆倒，落下殘疾，右腳行動不便，出門都靠手推車。“就這個車子，我想換成輪椅，找他們要錢，他們說怕掉了，不給我買……”

鐘大爺的租住屋只有30多米，堂屋沒有臥室大，而臥室只擺放著一張1米寬的床、一張小桌和一臺書柜。堂屋里的燈泡壞了，還沒人來修，“每周一和周五有人來幫忙打掃衛生，想等他們來了再換。前兩天公司說換人了，結果昨天沒有來。”鐘大爺所說的公司，是由社區購買的居家養老服務，服務機構每周派人來照顧鐘大爺兩次，每次半天時間。

對于社區的工作，鐘大爺雖有牢騷，但是他并未打算撕毀與社區的協議。“我現在是過一天算一天，本來就過慣了(苦日子)。”